PENGGABUNGAN,PELEBURAN,PENGAMBILALIHAN&PEMISAHAN=P4

Presentasi berjudul: "PENGGABUNGAN,PELEBURAN,PENGAMBILALIHAN&PEMISAHAN=P4"— Transcript presentasi:

1 PENGGABUNGAN,PELEBURAN,PENGAMBILALIHAN&PEMISAHAN=P4

2 I.PENGERTIAN 1.PENGGABUNGAN=MERGER:PERB.HKM YG DILAKUKAN SATU PT ATAU LEBIH U/ MENGGABUNGKAN DIRI DGN PT LAIN YG TELAH ADA,YG MENGAKIBATKAN AKTIVA DAN PASIVA PT YG MENGGABUNGKAN DIRI BERALIH KRN HUKUM KPD PT YG MENERIMA PENGGABUNGAN &PT YG MENGABUNGKAN DIRI TSB BERAKHIR KRN HKM. 2.PELEBURAN=KONSOLDASI:PERB.HKM YG DILAKUKAN OLEH DUA PT ATAU LEBIH U/ MELEBURKAN DIRI DGN CARA MENDIRIKAN SATU PT BARU YG KRN HKM MEMPEROLEH AKTIVA DAN PASIVA PT YG MELEBURKAN DIRI &PT YG MELEBURKAN DIRI BEAKHIR KARENA HUKUM. 3.PENGAMBILALIHAN=AKUISISI:PERB.HKM YG DILAKUKAN OLEH BDN HKM ATAU ORANG PERSEORANGAN U/ MENGAMBILALIH SAHAM PT YG MENGAKIBATKAN BERALHNYA PENGENDALIAN ATAS PT TSB. 4.PEMISAHAN:PERB.HKM YG DILAKUKAN OLEH PT U/ MEMISAHKAN USAHA YG MENGAKIBATKAN SELURUH AKTIVA DAN PASIVA BERALIH KRN HKM KPD DUA PT ATAU LEBIH ATAU SEBAGIAN AKTIVA DAN PASIVA BERALIH KP SATU PT ATAU LEBIH.

3 CATATAN: 1.DEFINISI PENGENDALI (PER.BAPEPAM-LK NO.IX.H.1 TTG PENGAMBILALIHAN PT TERBUKA) ADALAH: a.PIHAK YG MEMILIKI 25% SAHAM ATAU LEBIH,KECUALI PIHAK TSB DPT MEMBUKTIKAN TDK MENGENDALIKAN PT TERBUKA TSB. b.PIHAK YG MEMILIKI KEMAMPUAN BAIK LSG MAUPUN TDK LSG U/ MENGENDALIKAN DGN CARA MENENTUKAN DIANGKAT ATAU DIBERENTIKANNYA DIRKOM ATAU MELAKUKAN PERUBAHAN AD PT TERBUKA.

4 2.BERALIH KRN HKM:PENGALIHAN KRN TITEL UMUM SEHINGGA U/PENCATATAN BLK NAMA AKTIVA DAN PASIVA PT YG MENGGABUNGKAN DIRI KE AN PT HASIL PENGGABUNGAN,TDK DIPERLUKAN LAGI ADANYA AKTA PENGALIHAN HAK U/AKTIVA DAN CESSIE ATAU NOVASI U/ PASIVA(SPT PADA PERALIHAN BOEDEL KRN PEWARISAN). 3.PT BERAKHIR KRN HKM:U/ MENEGASKAN BAHWA PT YG MENGGABUNGKAN DIRI MJD BERAKHIR STATUSNYA SBG BDN HKM TANPA MEMERLUKAN TINDAKAN HUKUM PEMBUBARAN DAN LIKUIDASI PERSEROAN.

5 II.MEKANISME PENGGABUNGAN
1.DIREKSI PT YG AKAN MENGGABUNGKAN DIRI DAN YG AKAN MENERIMA PENGGABUNGAN MENYUSUN RANCANGAN PENGGABUNGAN; 2.DLM RANCANGAN TSB SEKURANG-KURANGNYA MEMUAT: A.NAMA &TEMPAT KEDUDUKAN PT YBS; B.ALASAN PENGABUNGAN DAN TATA CARA PENILAIAN &KONVERSI SAHAM C.RANCANGAN PERUBAHAN AD PT(KL ADA); D.LAPORAN KEUANGAN TIGA THN TERAKHIR BAGI PT YG AKAN MELAKUKAN PENGGABUNGAN; E.NERACA PROFORMA PT YG AKAN MENERIMA PENGGABUNGAN; F.CARA PENYELESAIAN STATUS DIRKOM&KARYAWAN PT YG AKAN MELAKUKAN PENGGABUNGAN; G.CARA PENELESAIN HAK PEMEGANG SAHAM YG TDK SETUJU PENGGABUNGAN; H.DLL(LIHAT PSL 123 UU PT 2007).

6 2.RANCANGAN PENGGABUNGAN TSB SETELAH MDPT PERSETUJUAN DEKOM SETIAP PT DIAJUKAN KPD RUPS MASING2 U/ MDPT PERSETUJUAN(BAGI PT TTT HARUS MDPT PERSETUJUAN INSTANSI TERKAIT); 3.KETENTUAN TSB BERLAKU JG BAGI PT TERBUKA SEPANJANG TIDAK DIATUR LAIN OLEH UU PM. 4.RANCANGAN YG SUDAH DISETUJUI RUPS DITUANGKAN DLM AKTA NOTARIS; 5.AKTA NOTARIS TSB SELANJUTNYA DISAMPAIKAN KPD MENKUMHAM UNTUK PERSETUJUAN/PENGESAHAN/ ATAU PEMBERITAHUAN; 6.KETENTUAN TSB SECARA MUTATIS MUTANDIS BERLAKU BAGI PELEBURAN.

7 III.MEKANISME AKUISISI
PENGAMBILALIHAN(AKUISISI): 1.AKUISISI DILAKUKAN DGN MENGAMBILALIH SAHAM YG SUDAH/AKAN DIKELUARKAN BAIK MELALUI DIREKSI ATAU LANGSUNG KPD PEMEGANG SAHAM; 2.DLM HAL AKUISISI DILAKUKAN MELALUI DIREKSI,MAKA DIREKSI PT YG AKAN MENGAMBILALIH ATAU YG AKAN DIAMBIL ALIH DGN PERSETUJUAN DEKOM MASING2 MEMBUAT RANCANGAN AKUISISI; 3.SUBSTANSI RANCANGAN AKUISISI LIHAT PSL 125 AYAT 6 UU PT 2007; 4.DLM HAL AKUISISI DILAKUKAN LSG KPD PEMEGANG SAHAM,RANCANGAN TSB TDK DIPERLUKAN TTP WAJIB MEMPERHATIKAN KETENTUAN AD PT YBS MENGENAI PEMINDAHAN HAK ATAS SAHAM. 5.RANCANGAN AKUISISI DITUANGKAN DLM AKTA NOTARIS&SELANJUTNYA DIBERITAHUKAN KPD MENKUMHAM.

8 IV.KEPENTINGAN YG PERLU DIPERHATIKAN
TINDAKAN HUKUM MERGER,KONSOLIDASI,AKUISISI DAN PEMISAHAN WAJIB MEMPERHATIKAN KEPENTINGAN: 1.PERSEROAN,PEMEGANG SAHAM MINORITAS,KARYAWAN PERSEROAN; 2.KREDITOR DAN MITRA USAHA LAINNYA; 3.MASYARAKAT DAN PERSAINGAN SEHAT DLM MELAKUKAN USAHA.

9 V.PERLINDUNGAN PEMEGANG SAHAM MINORITAS
1.PEMEGANG SAHAM YG TDK SETUJU P4,HANYA BOLEH MENGGUNAKAN HAKNYA DLM PSL 62(MINTA AGAR SAHAMNYA DIBELI DGN HARGA YG WAJAR) 2.PELAKSANAAN HAK TSB,TDK MENGHENTIKAN PROSES P4;

10 VI.PENGUMUMAN 1.DIREKSI WAJIB MENGUMUMKAN RINGKASAN RANCANGAN P4 MINIMAL DLM SATU SURAT KABAR &MENGUMUMKAN SECARA TERTULIS KPD KARYAWANA PT YG AKAN MELAKUKAN P4 DLM WAKTU MINIMAL 30 HARI SEBELUM PEMANGGILAN RUPS; 2.DIREKSI PT YG MENERIMA PENGGABUNGAN ATAU PT HASIL PELEBURAN WAJIB MENGUMUMKAN HASIL PENGGABUNGAN/PELEBURAN MINIMAL DLM SATU SURAT KABAR PALING LAMBAT 30 HARI SEJAK BERLAKUNYA PENGGABUNGAN/PELEBURAN; 3.KETENTUAN TSB JUGA BERLAKU BAGI PT YG SAHAMNYA DIAMBILALIH.

11 VII.AKIBAT HUKUM & MULAI BERLAKUNYA P4
1.AKBAT HUKUM P4(PSL 122 UPT 2007): A.AKTIVA DAN PASIVA BERALIH KRN HUKUM; B.PEMEGANG SAHAM KRN HUKUM MJD PEMEGANG SAHAM PT YG MENERIMA PENGGABUNGAN/HASIL PELEBURAN; C.PT YG MENGGABUNGKAN /MELEBURKAN DIRI MJD BERAKHIR KARENA HUKUM; 2.MULAI BERLAKUNYA P4: A.SEJAK PERSETUJUAN MENTERI/SEJAK TANGGAL KEMUDIAN YG DITETAPKAN DLM PERSETUJUAN MENTERI; B.SEJAK TANGGAL PEMBERITAHUAN PERUBAHAN AD DITERIMA MENTERI ATAU TANGAL KEMUDIAN YG DITETAPKAN DLM AKTA PENGGABUNGAN ATAU PENGAMBILALIHAN (YG MERUPAKAN KESEPAKATAN PARA PIHAK SETELAH TGL PENERIMAAN PEMBERITAHUAN PERUBAHAN AD OLEH MENTERI).