Laporan Keuangan Neraca (balance sheet)

Presentasi berjudul: "Laporan Keuangan Neraca (balance sheet)"— Transcript presentasi:

1 Laporan Keuangan Neraca (balance sheet)
Neraca dapat diartikan sebagai suatu bentuk laporan keuangan yang menunjukkan posisi harta (aktiva), utang dan modal (ekuitas dan disusun pada setiap akhir periode (tahun, semester, triwulan).

2 Bentuk Skontro PT. X Neraca Per .... Aktiva Pasiva Aktiva lancar
(Current Assets) Aktiva tetap (fixed assets) Aktiva lain (Other assets) Aktiva tidak berwujud (Intangible assets) Operating Assets Tangible Assets (Aktiva Berwujud) Utang lancar (Current liabilities) Utang jangka panjang (long tarm debt) Modal sendiri (Equity) Modal Asing

3 Biaya Dibayar Dimuka xx AT Mesin / Peralatan xx Gedung xx Tanah xx xx
Contoh format perusahaan produksi PT. X Neraca per 31 – 12 – 19.. Aktiva Pasiva AL Kas / Bank xx Surat Berharga xx Piutang Usaha xx Persediaan Barang xx Biaya Dibayar Dimuka xx AT Mesin / Peralatan xx Gedung xx Tanah xx xx UL Utang Dagang xx Utang Wesel xx Utang Pajak xx UJPJ Utang Obligasi xx Utang Bank xx MODAL SENDIRI Modsal Saham xx Cadangan xx Laba Ditahan (RE) xx xx

4 Keterangan : AL : Aktiva lancar (Current Assets) AT : Aktiva Tetap (Fixed Assets) AT + AL : Aktiva Operasi (Operation Assets) UL : Utang Lancar (Current Liabilities) UJPJ : Utang Jangka Panjang (Lebih dari 1 tahun) RE : Retained Earning (Laba Ditahan)

5 Untuk contoh yang konkrit, dapat disajikan sebagi berikut :
PT. ZA Neraca 31 – Aktiva Pasiva AKT Lancar Kas/Bank Surat berharga Piutang Persediaan AKT Tetap Mesin Kendaraan Gedung Tanah Jumlah Kewajiban Lancar Hutang Dagang Hutang pajak Hutang Wesel Hutang Jangka Panjang Hutang Obligasi Hutang Investasi Modal Sendiri Modal Saham RE Jumlah

6 Manajemen Keuangan Aktiva Aktiva lancar Kas / Bank 350
PT. ZA Neraca 31 – Aktiva Aktiva lancar Kas / Bank Surat berharga Piutang Persediaan 2150 Aktiva tetap Mesin Kendaraan 1100 Gedung Tanah 13500

7 Pasiva Kewajiban lancar Hutang dagang Hutang pajak Hutang wesel Hutang Jangka Panjang Hutang obligasi 1750 Hutang investasi 2000 Modal Sendiri Modal saham 7500 Laba ditahan 1200 13500

8 2) Laporan Laba / Rugi (income statement)
Pada prinsipnya, laporan rugi / laba adalah bentuk laporan keuangan yasng menunjukkan hasil kegiatan operasi perusahaan, untuk suatu periode akuntansi tertentu (satu tahun, satu semester, satu triwulan atau satu bulan). Struktur laporan Laporan R/L secara prinsip dibedakan antara laporan perusahaan produksi dengan perusahaan jasa, yang dapat dijelaskan sebagai berikut : Perkiraan Perusahaan Produksi Perusahaan Jasa Hasil Penjualan Penjualan Pendapatan Harga Pokok Harga Penjualan Beban Usaha

9 Struktur Umum (perusahaan produksi)
Penjualan (net sales) xx Harga pokok (cost of good sold) (xx) Laba kotor (gross sales) xx Biaya operasi (operating expenses) (xx) Laba operasi (operating income atau earning before interest & tax / EBIT) xx Bunga (interest expenses) (xx) Pendapatan lain (other income) xx Biaya lain (other expenses) (xx)

10 Laba sebelum pajak (earning before tax / EBT) xx
Pajak (tax) (xx) Laba bersih (earning after tax / EAT) xx Deviden (xx) Laba ditahan (retained earning / RE) xx

11 PT. ZA Penjualan Harga Pokok (21.100) Laba Kotor Beaya Operasi (3.800) Laba operasi Bunga (300) Pendapatan lain 400 Beaya lain (250) Laba sebelum pajak Pajak 30% (3.345) Laba bersih 7.805 Deviden (7.100) Laba ditahan 705

12 PT. ABC LAPORAN ARUS KAS 2004 (dalam jutaan Rp) _____________________________________________________________________ Kas dari Operasi Pendapatan bersih (Net income) Biaya tidak tunai : Depresiasi Pajak terhutang Lain-lain, termasuk amortisasi Perubahan pada modal kerja : Penurunan (kenaikan) pada persediaan Penurunan (kenaikan) pada piutang (74) Penurunan (kenaikan) pada aktiva lancar lainnya (8) Kenaikan (penurunan) pada hutang dagang (31) Kenaikan (penurunan) pada hutang lancar lainnya 28 Kas dari Operasi Kas dari (digunakan) investasi Tambahan pada gedung, tanah, perlengkapan (102) Tambahan pada aktiva tetap lainnya (8) Kas dari (digunakan) investasi (110) Kas dari (digunakan) pendanaan Tambahan (pengurangan) hutang (152) Dividen (45) Lainnya Kas dari (digunakan) pendanaan (187) Kenaikan bersih pada kas dan sekuritas Kas pada awal tahun Kas pada akhir tahun

13 LAPORAN TAHUNAN: Empat Laporan Dasar
Neraca Laporan laba-rugi Laporan Perubahan Modal Laporan arus kas Penerbit Erlangga

14 NERACA PERUSAHAAN Neraca perusahaan menunjukkan aktiva di sisi kiri sementara kewajiban dan ekuitas atau klaim terhadap aktiva ditunjukkan di sisi kanan Neraca adalah potret posisi keuangan perusahaan pada periode tertentu

15 LAPORAN LABA-RUGI Laporan laba-rugi menunjukkan hasil operasi selama periode tertentu Laporan ini juga menunjukkan laba per saham sebagai “bottom line”

16 LAPORAN PERUBAHAN MODAL
Laporan Perubahan Modal adalah suatu bentuk laporan keuangan yang menyajikan informasi mengenai perubahan yang tejadi pada modal suatu perusahaan untuk satu periode akuntansi tertentu. Unsur-unsur laporan perubahan modal: 1. Modal awal 2. Laba (rugi) bersih 3. Setoran (penarikan) pemilik 4. Modal akhir

17 LAPORAN ARUS KAS Laporan arus kas mencakup faktor-faktor yang berdampak terhadap arus kas (selama periode akuntansi tertentu), antara lain: Aktivitas operasi Investasi Pembiayaan

18 ARUS KAS BERSIH Arus kas bersih sering dinyatakan sebagai:
laba bersih ditambah penyusutan karena penyusutan adalah pos nonkas terbesar

19 ARUS KAS BERSIH VS LABA AKUNTANSI
Laba akuntansi mungkin mencantumkan laba dan beban yang tidak tercantum dalam arus kas bersih, karena tidak diterima/dibayarkan dalam satu periode akuntansi Investor lebih tertarik pada proyeksi arus kas bersih daripada laporan laba, karena kas menentukan dividen yang dibayarkan atau modal yang diinvestasikan untuk menunjang pertumbuhan

20 ARUS KAS OPERASI Arus kas operasi adalah arus kas yang berasal dari operasi normal: perbedaan antara pendapatan kas dan biaya kas, termasuk pajak atas laba operasi Arus kas ini berbeda dengan arus kas bersih, karena tidak memasukkan beban bunga

21 NILAI TAMBAH PASAR Nilai tambah pasar atau market value added (MVA) menunjukkan perbedaan antara nilai saham dan jumlah ekuitas yang telah ditanamkan oleh investor

22 NILAI TAMBAH EKONOMI Nilai tambah ekonomi atau economic value added (EVA) adalah perbedaan antara laba operasi setelah pajak dan total biaya modal, termasuk biaya modal ekuitas EVA adalah estimasi nilai yang dihasilkan manajemen selama setahun berjalan EVA sangat berbeda dengan laba akuntansi, karena tidak membebankan biaya penggunaan atas modal ekuitas

23 PAJAK Nilai dari aktiva ditentukan oleh arus kas setelah pajak yang dihasilkannya Tarif pajak dan aspek lain dari sistem pajak ditentukan secara tahunan oleh Kongres Amerika Serikat menerapkan tarif pajak progresif, di mana semakin tinggi laba maka semakin tinggi juga persentase pajak yang harus dibayarkan

24 AKTIVA MODAL: Keuntungan dan Kerugiannya
Aktiva modal adalah aktiva seperti saham, obligasi, dan real estat Keuntungan modal (capital gain) diperoleh bila aktiva modal terjual di atas harga perolehannya Kerugian modal (capital loss) diperoleh bila aktiva modal terjual dengan mengalami kerugian Kerugian/keuntungan jangka panjang terjadi bila aktiva dimiliki lebih dari jangka waktu satu tahun

25 LABA OPERASI DAN PAJAKNYA
Laba operasi yang dibayarkan sebagai dividen akan menjadi subjek pajak berganda: Pertama, laba tersebut dibebani pajak di tingkat perusahaan Lalu, para pemegang saham harus membayar pajak pribadi atas dividen yang mereka terima

26 PAJAK PENDAPATAN PERUSAHAAN
Seperti halnya pendapatan biasa, pendapatan bunga yang diterima perusahaan akan dikenai pajak Tapi, 70 persen dividen yang diterima oleh satu perusahaan dari perusahaan lain berasal dari laba kena pajak, karena diketahui bahwa pendapatan dividen perusahaan akan terkena pajak tiga kali Karena bunga yang dibayar perusahaan adalah beban yang bisa dikurangkan (sedangkan dividen tidak) maka sistem pajak lebih menyukai pembiayaan dengan utang daripada dengan ekuitas

27 KERUGIAN PERUSAHAAN Kerugian operasi perusahaan dapat:
Dikompensasi ke belakang, untuk setiap 3 tahun Dikompensasi ke depan untuk setiap 15 tahun Dipakai mengoffset laba kena pajak dalam tahun berjalan

28 PERUSAHAAN S Perusahaan S adalah perusahaan kecil yang keuntungannya adalah kewajiban yang terbatas Meskipun demikian, perusahaan S tetap dibebani pajak seperti perusahaan perorangan atau persekutuan