ANALISIS SUMBER DAN PENGGUNAAN MODAL KERJA

PENGERTIAN Laporan keuangan umumnya terdiri dari laporan neraca, rugi-laba dan laporan laba ditahan. Tetapi ada pula yang menambah dengan laporan lain misalnya laporan sumber dan penggunaan dana. Dana (Fund) diartikan dalam bentuk Kas dan modal kerja. Dengan analisis sumber dan penggunaan dana perusahaan akan mengetahui bagaimana mengelola atau menggunakan dananya.

Laporan sumber dan penggunaan modal kerja menggambarkan suatu ringkasan sumber dan penggunaan modal kerja dan perubahan unsur-unsur perubahan modal kerja selama periode yang bersangkutan. Laporan sumber dan penggunaan kas menggambarkan suatu ringkasan sumber dan penggunaan kas selama periode yang brsangkutan

Modal kerja Modal kerja (working capital) adalah modal yang dibutuhkan perusahaan untuk menjalankan operasi perusahaan sehari-hari. Ada 3 konsep /definisi modal kerja : Konsep kwantitatif Konsep kwalitatif Konsep fungsional

Konsep kwantitatif Konsep ini menitik beratkan pada jumlah yang diperlukan untuk mencukupi kebutuhan perusahaan dalam membiayai operasinya yang bersifat rutin. Dalam konsep ini menganggap bahwa modal kerja adalah jmlah aktiva lancar (gross working capital) Total modal kerja=total aktiva lncar

Konsep kwalitatif Konssep ini menitik beratkan pada kwalitas modal kerja. Dalam konsep ini pengertian modal kerja adalah kelebihan aktiva lancar terhadap hutang jangka pendek. Definisi ini menunjukan margin of protection atau tingkat keamanan dari kreditur jangka pendek serta menjamin kelangsungan operasi perusahaan di masa datang. Modal kerja= total AL – total HL

contoh 2007 2008 Total aktv lancar 5 500 5 500 2007 2008 Total aktv lancar 5 500 5 500 Total HT lancar 6000 2750 Modal kerja bruto (gross WC): 2007 = 5500 2008 = 5500 Modal kerja netto (Net WC) : 2007 = (500) 2008 - 2750

Konsep fungsional Konsep ini menitik beratkan pada fungsi dari dana yang dimiliki dalam rangka menghasilkan pendapatan (laba) dari usaha pokok perusahaan. Semua dana yang dimiliki perusahaan pada dasarnya digunakan untuk menghasilka pendapatan tetapi tidak semuanya dana itu menghasilkan laba periode ini (current income)

Pentingnya modal keja Memungkinkan perusahaan dapat beroperasi dengan efisien Memungkinkan perusahaan memberikan syarat kredit ke langganan. Memungkinkan perusahaan mempunyai persediaan dalam jumlah yang cukup. Memungkinkan perusahaan dapat memenuhi kewajibanya tepat waktu Melindungi perusahaan dari krisis modal kerja

Faktor yang mempengaruhi besar kecilnya modal kerja Sipat atau type perusahaan Waktu proses produksi Waktu perolehan bahan Syarat pembelian bahan Syarat penjualan barang Tingkat perputaran persediaan.

Sumber modal kerja Pada umumnya sumber modal kerja suatu perusahaan dapat berasal dari : Hasil operasi perusahaan Keuntungan penjualan surat berharga Penjualan aktiva tidak lancar Penjualan saham atau obligasi Adanya kenaikan sektor modal dan hutang Adanya penurunan sektor aktiva tetap

Penggunaan modal kerja Penggunaan aktiva lancar mengakibatkan turunnya modal kerja. Pembayaran biaya operasi perusahaan. Kerugian yang diderita perushaan Adanya penambahan, pembelian aktiva tetap Pembayaran hutang jangka panjang Penganbilan oleh pemilik (prive) Adanya pembentukan dana untuk tujuan khusus

Laporan sumber dan penggunaan modal kerja Laporan ini akan memberikan jawaban atas pertanyaan sbb : Apa yang menyebabkan perubahan posisis modal kerja. Berapa modal kerja yang berasal dari hasil operasi perusahaan dan bagaimana komposisinya. Berapa dana atau modal kerja yang berasal dari penjualan saham dan hutang jk panjang

PT INDRA neraca 31 des 2007 31 des 2008 Naik/turun Kas Rp 545.500,- 374.200,- Piutang dagang 1.324.200,- 1.612.800,- 288.600,- Piutang wesel 500 000,- 250.000,- Persediaan 951.200,- 1.056.500,- 105.300,- Perskot biaya 46.000,- 37.000,- (9.000,- ) Tanah 200.000,- - Gedung 1.600.000,- 2.000.000,- 400.000,- Alat kantor 700.000,- 850.000,- 150.000,- jumlah Rp 5.826.900,- Rp6.926.000,- 1.059.100,-

Cad peny. gedung 225.500,- 261.000,- 35.500,- Cad peny alat kantor 153.000,- 201.000,- 48.000,- Hutang dagang 655.000,- 552.200,- (102.800) Hutang wesel 150.000,- 125.000,- (25.000) Hutang gaji 312.000,- 443.500,- 131.500,- Hutang obligasi 600.000,- 450.000,- (150.000,- Modal saham 2.000.000,- 2.600.000,- Laba ditahan 1.771.400,- 2.293.300,- 521.900,- 5.826.900,- 6.926.000,- 1.059.100,-

Pt indra laporan perubahan modal kerja 31 des Modal kerja 2007 2008 naik Turun Kas 545.500 919.700 374.200,- Piutang dagang 1.324.200 1.612.800,- 288.600,- piut,. Wesel 500.000,- 250.000.- 250.000,- Persediaan 951.200,- 1.056.500,- 105.300,- Perskot biaya 46.000,- 37.000,- 9.000,- Hutang dagang 655.500,- 552.200,- 102.800,- Hutang wesel 150.000,- 125.000,- 25.000,- Hutang gaji 312.000,- 443.500 131.500 895.900,- 390.500,- Mk naik 505.400,-